Ling Fu kidnappes i Schweiz og en række agenter bliver myrdet. Da fjender kender alle de danske agenter hyres Frede og han er dermed tilbage i efterretningstjenesten. Frede skal hjælpe Smidt med at befri Ling Fu. Frede gør sig selvfølgelig mere eller mindre umulig, mens Smidt gør sit til at få Frede dræbt. Selvfølgelig lykkes dette ikke og Frede ender da også med at klare opgaven.